Kompletní průvodce japonskými svíčkovými grafy

Japonský svíčkový graf je technickým nástrojem používaným obchodníky ke shrnutí informací o cenové akci do jedné svíčky. Je považován za mimořádně užitečný nástroj, protože obchodníci v něm mohou snadno vidět a analyzovat velké množství dat.

Počátky japonských svíčkových grafů

Počátky japonských svíčkových grafů sahají až do 18. století. Japonský obchodník Munehisa Homma obchodoval s rýží na místních trzích. Kromě toho působil také jako poradce japonské vlády. 

Homma začal denně zaznamenávat ceny rýže, včetně otevírací, nejvyšší, nejnižší a zavírací ceny. Po nějaké době si začal všímat cenových formací (tzv. paternů), které se opakovaly.

V roce 1755 napsal knihu s názvem The Fountain of Gold — The Three Monkey Record of Money, pojednávající o psychologických aspektech procesu obchodování. 

Je považován za prvního člověka, který si uvědomil, že chování ostatních účastníků trhu je zásadním faktorem obchodování. Emoce obchodníků hrají při jejich rozhodování obrovskou roli. Homma si tuto skutečnost uvědomil a využil toho při obchodování s rýží. 

Homma je také známý tím, že představil tzv. Sakata Rules – sadu pěti pravidel, která vysvětlují patterny vyvinuté místními obchodníky. Právě tato sada pravidel vytvořila základ pro zrození japonských svíčkových grafů. 

Teprve na konci minulého století představil Steve Nison koncept japonských svíčkových grafů širší veřejnosti v dnes již klasické investiční knize s názvem Japanese Candlestick Charting Techniques.

Podstatou tohoto konceptu je psychologie obchodníka, kterou si podrobně rozebereme níže.

Hlavní prvky japonských svíčkových grafů

Hlavní prvky japonských svíčkových grafů

• Japonský svíčkový graf se skládá ze čtyř hlavních prvků: Otevírací cena 

• Nejvyšší bod, kterého cena aktiva dosáhla

• Nejnižší bod, kterého cena aktiva dosáhla

• Zavírací cena svíčky

Jak vidíme na obrázku výše, tyto čtyři prvky vytvářejí dvě části svíčky: stín (rozšiřující se nahoru a dolů) a tělo, které se skládá z otevírací a zavírací ceny. Stín může být dlouhý nebo krátký, a to v závislosti na cenových pohybech.

Jako takové se svíčkové grafy neliší od jednoduchých čárkových grafů zobrazením více informací, ale tím, že jsou velmi snadno čitelné. 
 

Obchodníci obvykle pro vybarvení svíček používají zelenou (růst) nebo červenou (pokles) barvu, i když někteří také používají bílou (růst) a černou (pokles).

Jak vidíme na obrázku výše, býčí svíčka (růst) se vytvoří, když je zavírací cena vyšší než otevírací, a opačně to platí pro medvědí svíčku (pokles). Existuje celá řada různých tvarů, od těch s dlouhými stíny na obě strany až po ty, které nemají téměř žádné tělo. 

Špička horního stínu ukazuje nejvyšší hodnotu v seanci a špička dolního tu nejnižší. Čím delší je vzdálenost mezi nejvyšší a nejnižší cenou, tím širší je cenové rozpětí dané seance. 

Chcete-li si vyzkoušet, jak fungují různé patterny japonských svíčkových grafů, aniž byste riskovali svůj kapitál, otevřete si demo obchodní účet. 

Co vám japonské svíčkové grafy prozradí

Jak jsme již zmínili dříve, japonské svíčkové grafy jsou důležité, protože obchodníkům zobrazují údaje, které odrážejí stav trhu. Na základě hlavních prvků mohou obchodníci lépe odvodit převládající tržní trend a to, která strana má navrch. 

Na obrázku výše vidíme denní graf měnového páru EUR/USD. Při pravém okraji grafu vidíme řadu dlouhých zelených svíček. Tento typ svíčky je velmi silný, neboť tělo je dlouhé a zavírací cena je zpravidla blízko horní části svíčky. Znamená to, že nad cenovou akcí mají kontrolu býci a mohli by tak zaznamenat řadu výher, které jim přinesou obrovské zisky. 

Jasný vzestupný trend, který je charakterizován sérií stále vyšších maxim a vyšších minim, vysílá zprávu, že ze strany kupujících je trvalý zájem na zvyšování ceny. Oproti tomu dlouhé červené svíčky jsou známkou silného prodejního tlaku. 

Právě vztah mezi jednotlivými svíčkami vytváří patterny, které obchodníkům pomáhají předvídat budoucí cenové změny. 

Nejoblíbenější patterny svíčkových grafů 

Existují dvě hlavní skupiny patternů svíčkových grafů: býčí vs medvědí, a dále existují obratové, přechodové a pokračující patterny. Patterny se také liší podle počtu svíček, počínaje formacemi s jednou svíčkou až po ty, které se skládají ze dvou nebo tří svíček. 

Býčí patterny jsou ty, které předpovídají, že cena aktiva pravděpodobně poroste, zatímco ty druhé naznačují, že cena bude pravděpodobně klesat. Obratový pattern signalizuje potenciální změnu směru, zatímco pokračující formace, jak její označení samo napovídá, signalizuje prodloužení současného trendu. 

Obchodníci používají vzory svíček k předpovídání cenových pohybů a vytváření zisků. Všechny tyto patterny však generují pouze znamení nebo sdělení, a předtím, než se pustíte do obchodování, byste měli vzít v potaz i další technické ukazatele.