突破交易教學：交易中怎樣判斷價格是真假突破？

突破也稱為價格突破，是在交易金融市場上技術分析工具的一種，指的是當價格突破某個關鍵的技術支撐或阻力位後，通常會有較強的動力繼續往突破方向移動，意味著市場將進入新的一個趨勢。
 

突破交易策略是常用的一種技術分析方式，交易者會通過觀察價格圖表上的關鍵支撐和壓力位，並在價格突破這些水平後進行買入或賣出。簡單來說，：

• 當價格往上突破關鍵位時，價格很大概率會繼續上漲，可被視為買入信號；
• 但價格往下突破關鍵位時，價格很大概率會繼續下跌，可被視為賣出信號。

交易價格突破的形式有多種，例如簡單的支撐壓力突破、移動平均線突破、趨勢通道突破等。接下來我們也將為大家講解一些常見的突破形式。

突破的形式有多種，每種形式都有不同的適用條件，以下這些也是最常見的突破形式：
 

1、水平直線突破

水平直線突破，也可理解為最基本的支撐和壓力水平線，是在通識別出支撐壓力水平線後，在價格突破這些支撐壓力水平線後跟進入場。
 

盤整發生在一段上升或下降趨勢結束後，此時多空力量都沒有明顯優勢，待一方力量重新占據主導後，價格便會實現突破，隨後重新進入一段上升或下降趨勢。

• 當價格突破支撐位時，意味著支撐位的多頭買盤被完全消化，價格會往下突破該支撐水平位，進而出現更強的拋售壓力；
• 而當價格突破壓力位時，意味壓力位的空頭賣盤被完全消化，價格會往上突破該壓力水平位，進而出現更強的多頭動力。

2、趨勢線和趨勢軌道突破

趨勢線是通過一系列的高點或地點形成的斜線，而趨勢軌道線則是通過兩條平行線組成的斜線。
 

趨勢線和趨勢軌道線可分為上升趨勢和下跌趨勢，而當價格反向突破該趨勢線時，表示趨勢可能出現反轉。相反，當價格繼續往趨勢突破時，也意味趨勢可能出現持續的可能。
 

以下圖示例，價格在往上突破下跌趨勢線或趨勢軌道後，下跌趨勢出現轉變，一般可視為趨勢轉變往上突破的可能，交易員可通過價格突破後跟進入場買入（做多）。

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3、移動平均線突破

移動平均線突破是常用的一種突破形式，移動平均線也可視為一個支撐和壓力位的參考，因此當價格突破移動平均線時，這可能表明市場價格趨勢即將發生變化。

• 如果價格突破向上穿越移動平均線，這表明價格很大可能出現上漲；
• 反之，如果價格往下突破移動平均線，這可能表明市場價格即將出現下跌。

以下圖黃金交易示例，黃金價格在往上突破長期指數移動平均線後，黃金價格隨之出現上漲。

除此之外，圖表形態的突破也可以用於突破交易中，在通過辨識出圖表形態後可觀察價格突破形成的圖表形態的關鍵技術位。以下是一些常見的幾種圖表形態和如何使用突破進行交易：

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以下圖舉例歐元貨幣對舉例，價格形成對稱三角形期間波動性逐漸縮小，而在價格出現往上突破趨勢線後波動劇增，表示多頭出現，價格較大可能往突破方向發展。

在金融市場上，假突破是一種比較常見的現象。假突破是指當價格在突破某個關鍵價格水平或技術指標後未能持續朝突破方向發展，而是出現反轉或回撤的情況。
 

假突破通常是由市場的短期情緒所導致的。例如，某些投資者可能會因為市場中的短期利好消息或者技術指標的變化而過度樂觀，從而導致價格在短時間內出現突破。
 

此外，假突破的原因由很多種，其中以下這些是導致假突破的常見原因：

• 震盪市場 – 如果市場震蕩了一段時間並沒有實際的因素促使價格突破，因此價格在短期突破後沒有實際的空頭或多頭力量來推動市場，這容易導致價格迅速回撤。
• 市場設置止損位 – 許多投資者會通過關鍵支撐以下或壓力位以上來設置止損，因此當價格在突破後觸動止損，從而增加多頭力量或空頭壓力，從而導致假突破。

與突破一樣，假突破的形成在形式上也會有所不同，通過辨識出假突破的形式，投資者除了能夠在進行投資時避免面對不必要的虧損外，也能通過使用假突破的進行交易來獲利。
 

而假突破判斷方式在不同的價格走勢上會形成兩種不同的情況：
 

1、假突破真拉回

假突破真拉回指的是價格在往下突破關鍵支撐位後形成假跌破，但很快的回升到關鍵價格水平內，並卻出現價格上漲，形成了假突破真拉回的現象。
 

假跌破真拉回的現像一般是出現在價格走勢的底部或主要關鍵支撐位的所在。
 

2、假突破真破底

另一種假突破就是當價格往上突破關鍵壓力位後形成上漲，但很快的價格再次回到關鍵價格水平內，並出現價格下跌，形成了假突破真破底的現象。
 

假突破真破底則是通常出現在價格走勢的頂部或主要關鍵壓力位的所在。
 

從下圖的示例圖為例，價格在頂部中出現假突破真破底和在底部支撐位出現假跌破真拉回的現象。

在使用突破進行交易時，最主要就是能夠辨識出真假突破的形成。從上文中提起，假突破會因各種因素而形成，因此通過以下這些方式能夠協助投資者判斷真假突破的形成。
 

1、觀察接下來走勢

當價格突破了關鍵位以後，投資者通常可多關註一天，如果使用更小的圖表週期進行交易，則可觀察多幾根K線的形成。如果價格在突破關鍵位後能夠穩定的維持在關鍵位以上或以下運行，這樣的突破一般上是較有效的突破。
 

2、結合使用其他技術指標

結合其他技術指標，如移動平均線、相對強弱指標等，來確認價格的走勢和市場趨勢是否一致。如果突破的方向和技術指標方向相反，可能表明這是一個假突破。
 

舉個例子，如果價格往上突破而技術指標如相對強弱指標（RSI）出現頂背離，則有較大可能是個假突破。
 

3、分析市場情緒或基本面

觀察和分析市場情緒或基本面的變化，如果市場情緒或基本面在突破的時候並沒有明顯變化，則可能表明是一個假突破。
 

4、觀察交易量（僅適用於股票）

如果突破時的交易量較小，可能表明這是個因流動性不足而形成的突破，可能是個假突破。

在使用突破進行交易時，無論時真假突破，投資者亦能應用來獲利。下圖是黃金 4小時圖的真假突破實例，裡麵包括了在辨識真假突破後的應用實例。

從該圖可見，黃金在1869 和 1807中出現關鍵支撐和壓力位，從200EMA 和 100EMA的形態可見，黃金大致上處於偏下跌的趨勢，而黃金價格在突破1869後無法維持在1869以上運行，並隨後重新回撤至1869 以下。
 

這個突破可視為假突破的現象，形成假突破真破底的做空信號，根據此信號做空，可設置止損在關鍵位以上的水平。
 

黃金之後再 1807形成一個低點，形成一個關鍵支撐位，由於趨勢偏向看跌，黃金之後再跌破1807 後雖然一度拉回，但其上漲並無法維持在 1807 以上，之後的K線再次下幅度跌破 1807的關鍵位，出現真突破的做空信號。
 

在辨識出真突破的形成後，可尋找入場做空的機會，而從圖中的走勢可見做空的回報相當吸引。