S&P500指數怎麼買？標普500指數成分股走勢特征分析

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S&P500是什麼 標普500成分股 標普500與道瓊指數的區別 標普500指數與那斯達克指數的區別 標普500指數重要性 標普500指數歷史走勢 S&P500future是什麼 如何交易標普500指數 選擇智匯交易標普500指數的優勢 如何在智匯交易標普500指數 在智匯交易SPX500指數買賣示例

S&P500是什麼

S&P500是標普500指數的英文簡稱（亦縮寫為spx500和spx），它是美國及全球最知名和最重要的股票指數，用於追蹤和反映500家美國大型上市企業的綜合股價表現。

 

之所以稱為標普指數，是因為它是由知名金融服務公司標準普爾所創立。S&P500index的前身最早於1923年便已創立，1957年3月4日正式重命名為標普500指數。

 

標普500指數與道瓊指數、那斯達克指數一起並稱為美股三大指數，由於成分股數量更多以及所涵蓋行業更為廣泛，S&P500指數被視為最能體現美股整體表現的指數。
 

標普500成分股

S&P500成分股包含500家在美國上市的大型企業，每家成分股的流通市值都需大於131億美金，其所有成分股的總市值約占美股總市值的80%。

 

下方是截止至2022年三月前十標普500指數成分股,它們的權重占指數總權重的28.1%：

 

公司	權重
蘋果AppleInc.	6.64%
微軟MicrosoftCorp.	5.88%
亞馬遜AmazonInc.	3.07%
AlphabetInc.ClassA	1.97%
AlphabetInc.ClassC	1.82%
特斯拉TeslaInc.	1.78%
伯克希爾哈撒韋	1.65%
強生Johnson&Johnson	1.35%
聯合健康集團UnitedHealthGroup	1.33%
輝達NvidiaCorp.	1.32%

標普500與道瓊指數的區別

財經資訊中標普500與道瓊指數總是一起出現，兩者有何區別及聯系呢？

• 道瓊指數成分股只有30只藍籌股，而S&P500則包含了來自各行各業的500家大型美國上市企業
• 道瓊指數所有成分股都包含在S&P500的成分股中。

因此，道瓊指數可以看作是S&P500指數的一個子集，這也是為何標普500被視為能夠更好的代表美股整體表現的原因。
 

標普500指數與那斯達克指數的區別

那斯達克100指數亦是時常與標普500一起被提及的指數，它的成分股均來自信息科技行業，其所有100只成分股中的79只，都包含在標普500指數的成分股中。

 

作為科技股指數，那斯達克100指數僅反映了科技股的表現。標普500的成分股則是來自所有行業的大型上市企業，因此它則體現了美股的綜合走勢。
 

標普500指數重要性

標普500是全球最受關註的股票指數，截止到2020年底，全球有5.4萬億美金的資產投資於標普500成分股或相關的衍生資產上。

 

此外，標普500指數還美國領先經濟指數（The Conference Board Leading Economic Index）的衡量因素之一，被世界大型企業聯合會用於預測未來的經濟趨勢。
 

標普500指數歷史走勢

過往十年，標普500指數上漲幅度超過350%，是全球表現最佳的股指之一。即便新冠疫情後，截止2022年1月，標普500兩年內的上漲幅度亦近120%，遠優於亞洲及歐洲主要股指的表現。

S&P500 future是什麼

S&P500future即標普500期貨，是由芝加哥商業交易所（CME）推出的基於標普500指數的期貨衍生商品，它所交易的是標普500指數未來的價格。

 

標普500期貨標準合約在1982年便已推出，而E-mini迷你合約則在1997年面世。現今CME已不提供S&P500futures的標準合約，但增加了微型合約（MicroE-mini）的交易。
 

標普500期貨合約介紹
	E-mini S&P500（迷你合約）	Micro E-mini S&P500（微型合約）
1手合約價值	指數報價*50美金	指數報價*5美金
交易時間（美東時間）	周日18:00–週五17:00 (每日17:00–18:00休市1小時)
杠桿	約18倍
1手保證金	10500美金	1050美金

迷你和微型標普500期貨合約的推出，大幅降低了交易門檻，從而增加市場的活躍度，主要交易量逐漸由標準合約轉向這些小合約，這便是為何CME最終取消了標準合約的原因。
 

如何交易標普500指數

s&p500怎麼買? 標普500指數本身無法交易，但投資者可通過如期貨等相關衍生商品進行交易。盡管CME提供迷你和微型標普500期貨合約，但它們的主要交易者是以對沖股票風險敞口為目的的專業機構。

 

除了S&P500 future外，常見的標普500指數衍生商品還有標普500指數ETF及標普500差價合約等，下方是三種主要衍生商品的快速對比：
 

	標普500期貨	標普500指數ETF	標普500差價合約
專業交易知識	√	X	√
資金門檻	中/高	低	50美金即可開始交易
杠桿	18倍	X	高達200倍
開戶便捷性	需提供紙製文件	需提供紙製文件	5分鐘即可線上開戶

如上章對比表格所示，標普500差價合約對於具備一定交易知識，但不想投入太多資金的交易者是一個很好的選擇，只需低至50美金便可交易全球最受關註的指數。
 

標普500差價合約是基於標普500期貨的衍生商品，投資者無需在CME真正持有S&P500futures的倉位，卻能夠交易標普500期貨的價格變動。
 

選擇智匯交易標普500指數的優勢

智匯提供標普500指數的差價合約交易，投資者可盡享以下交易優勢：

• 一周五天，每天23小時的交易，讓您隨時應付周五的市場變化；
• 最低可交易0.1手，保證金只需約17美元；
• 最高提供200倍杠桿，進一步降低門檻；
• 一站式交易逾4000種環球金融商品。

如何在智匯交易標普500指數

第一步
點擊此處免費註冊智匯ThinkTrader平臺模擬賬戶，免費體驗模擬交易包括指數、股票、原油、貴金屬、外匯和加密貨幣在內的逾4000種環球金融商品。

 

第二步
登錄網頁版ThinkTrader或移動程式，在平臺上方的「搜索產品」處輸入SPX500並點擊它，便可將其添加至左上角的觀察列表並進行指數交易，SPX500即是標普500指數的交易代碼。

在智匯交易SPX500指數買賣示例

1.買進標普500指數示例

假設您的帳戶初始淨值為1000美金，使用200倍的杠桿在報價為3951.10/3951.50（即賣出報價為3951.10、買進報價為3951.50），買進1手SPX500合約大小為10:

• 開倉價格：3951.50
• 交易保證金：3951.501*10/200=197.58美金
• 交易成本(點差費用)：(3951.50–3951.10)*10=4美金

建倉後您的帳戶淨值為996美金，可用保證金為(996–197.58)=798.42美金（可用保證金用於承擔浮動虧損以及建立新的倉位)

 

當報價上漲到3963.10/3963.50時，您決定獲利平倉：

• 平倉價格：3963.10
• 交易盈虧：(3963.10-3951.50)110=116美金

此筆做多SPX500指數的交易您最終盈利116美元離場。

 

2.賣出SPX500示例

假設您的帳戶初始淨值為1000美金，使用200倍的杠桿在報價為3951.10/3951.50（即賣出報價為3951.10、買進報價為3951.50），買進1手SPX500合約大小為10:

• 開倉價格：3951.10
• 交易保證金：3951.10110/200=197.56美金
• 交易成本(點差費用)：(3951.50–3951.10)*10=4美金

當報價上漲至3963.10/3963.50時，您決定止損平倉：

• 平倉價格：3963.50
• 交易盈虧：(3951.10-3963.50)110=124美金

此筆做空SPX500指數的交易您最終虧損124美元離場。