البيانات الاقتصادية الصادرة والمنتظرة اليوم
سجلت البيانات بيانات مؤشر مديري المشتريات الألماني لقطاع البناء تحسناً طفيفاً لترتفع من 45.4 في شهر مايو إلى 45.9 في شهر يونيو.
كما تترقب الأسواق اليوم في تمام الساعة 1:00 ظهراً بتوقيت دولة الإمارات العربية المتحدة بيانات مؤشر مبيعات التجزئة لمنطقة اليورو لشهر مايو والتي من المتوقع أن تتراجع بنسبة 0.4% و يستمع المستثمرون إلى خطاب عضو الاحتياطي الفيدرالي السيد وليامز في الساعة 5:00 عصراً. و في تمام 5:45 مساءً يتم إصدار بيانات مؤشر مديري المشتريات الأمريكي لقطاع الخدمات لشهر يونيو ويليها في تمام 6:00 بيانات مؤشر مديري المشتريات الأمريكي غير الصناعي لشهر يونيو. أما بالنسبة للإصدار الأهم اليوم فهو محضر جلسة اجتماع الاحتياطي الفيدرالي المعقد الشهر الماضي و الذي ستحصل الأسواق من خلاله على المزيد من الوضوح بالنسبة لآراء أعضاء الفيدرالي بالنسبة لوضع الأقتصاد الأمريكي حالياً واتجاه السياسة النقدية خلال الفترة القادمة.
مؤشرات الأسهم وعوائد السندات
استمر الأداء السلبي في الأسواق البارحة واليوم على خلفية ارتفاع احتمالات حدوث ركود الاقتصادي على الرغم من المحادثات بين الولايات المتحدة والصين لإزالة بعض الرسوم الجمركية المفروضة من جانب إدارة ترامب، ومن شأن إزالة هذه القيود التخفيف من أسعار السلع على المستهلك في الولايات المتحدة و التخفيف من مستويات التضخم الحالية ولكن بشكل محدود.
ولذلك تبقى شهية المخاطرة في الوقت الحالي ضعيفة وهذا يبرر تراجع أسعار أغلب المؤشرات الأمريكية والأوربية هذا الأسبوع ، علماً أنه سيتم الحصول على المزيد من الوضوح بعد الاطلاع على تقارير الشركات الفصلية التي سيتم إصدرها خلال الأسابيع القادمة لمعرفة مدى تأثر أرباجها في ضوء ارتفاع مستويات التضخم و أزمة سلاسل التوريد.
بالمقابل ، فقد تراجع الفارق البارحة بين عوائد السندات لمدة 10 سنوات وعوائد السندات لمدة سنتين ودخل في المنطقة السالبة ما يعني انعكاس منحنى العائد وهو إشارة على ارتفاع احتمالية حدوث ركود اقتصادي في الولايات المتحدة ، وحيث أن العلاقة بين أسعار السندات وعوائد السندات عكسية فقد ارتفاع الطلب على السندات وتراجعت اليوم عوائد السندات لمدة عشر سنوات بنسبة 0.2%.
العملات
سجلت أسعار الدولار الأمريكي البارحة أعلى مستوياتها منذ 20 سنة عند 106.79 مع ازدياد المخاوف وإشارات التحذير من إمكانية حدوث ركود اقتصادي ليس فقط في أمريكا بل وأوربا أيضاً. وبالنتيجة، فقد تراجعت أسعار العملات الرئيسية مقابل الدولارعلى الرغم من قيام الأسواق بتسعير رفع بقية البنوك المركزية لأسعار الفائدة، إلا أن أسعار الفائدة لبقية البنوك المركزية لا تبدو قريبة من المستويات التي قد تصل لها أسعار الفائدة الأمريكية و بالتالي تفوق الدولار على بقية العملات. بالنسبة لليوم، فمن المرجح أن نرى الدولار الأمريكي مستقراً إلى حين إصدار محضر جلسة الاحتياطي الفيدرالي . من الناحية الفنية، يعتبر إغلاق الشمعة اليومية أعلى مستويات 106.00 إشارة على إمكانية استمرار الارتفاع باتجاه 107.00 و 108.11 على التوالي في حين أن إغلاقها أدنى 105.36 قد يدفعها للتراجع باتجاه مستويات 103.83 .
من جهة أخرى، فقد تراجعت أسعار اليورو اليوم لأدنى مستوياتها منذ 20 سنة عند 1.0225 و قد يكون سعر اليورو في طريقه للوصول لمستوى التعادل مع سعر الدولار الأمريكي أو حتى الهبوط لما دون مستويات الدولار.ومن أهم الأسباب هو اتجاه أسعار الفائدة الأمريكية للارتفاع بشكل أكبر من الفائدة الأوربية بالإضافة إلى الصدمة التي تعرض لها الاقتصاد الأوروبي من أزمة موارد الطاقة الروسية والتوقعات بتراجع الاقتصاد الألماني بنسبة 5% في حال تخفيف الاعتماد على الغاز. وذلك يزيد من صعوبة عمل البنك المركزي الأوربي بتخفيف مستويات التضخم من دون التسبب بحدوث ركود اقتصادي. من الناحية الفنيةـ يلاحظ إغلاق أسعار اليورو مقابل الدولار أدنى 1.0297 و بالتالي فمن المرجح تداولها باتجاه 1.0113 . أما في حال عودة الأسعار للارتفاع وإغلاق الشمعة اليومية أعلى 1.0360 فقد يؤدي ذلك إلى تداول الأسعار باتجاه 1.0559 .
الجنيه الاسترليني ، تجاهلت الأسواق أخبار أزمة حكومة جونسون بعد استقالة أهم وزيرين فيها (المالية و الصحة) بسبب استقرار الاقتصاد البريطاني بنتيجة التحفيز المالي الذي تم في وقت انتشار وباء كورونا، واستقبل المستثمرون تعين نديم زهاوي خلفاً لوزير المالية المستقيل بترقب لمعرفة ما هو التغير الذي سيقدمه عن سياسة الوزير السابق. ولكن ذلك لا يعني أن الجنيه الاسترليني لم يتراجع مقابل الدولار القوي حالياً ، حيث اختبر الزوج البارحة أدنى مستوياته منذ ما يقارب العامين و النصف عند 1.1898 . من الناحية الفنية، يعتبر إغلاق الزوج أدنى 1.2000 إشارة على إمكانية استمرار التراجع باتجاه 1.1800، أما إغلاقها أعلى 1.2005 فقد تتداول الأسعار باتجاه 1.2272.
الذهب والنفط
سجلت أسعار الذهب البارحة أدنى مستوياتها منذ أكثر من ستة شهر عند 1764 بسبب الارتفاع الحاد لأسعار الدولار الأمريكي بحسب الموضح أعلاه. من الناحية الفنية ، يعتبر إغلاق الشمعة اليومية أدنى 1765 إشارة على إمكانية استمرار التراجع باتجاه 1747 في حين أنه في حال إغلاقها فوق مستويات 1765 فقد يدفعها ذلك للتداول باتجاه 1790 دولار للأونصة.
تراجعت أسعار النفط اليوم بنسبة 0.7% متأثرة بازدياد مخاوف حدوث ركود اقتصادي والذي يؤثر على مستويات الطلب العالمي ، غير أن فشل المفاوضات الأمريكية الإيرانية في التوصل لاعادة دخول إيران في الاتفاق النووي و عودة النفط الإيراني للأسواق العالمية يشكل دعماً لأسعار النفط في الوقت الحالي. من الناحية الفنية، يعتبر إغلاق الشمعة اليومية لخام غرب تكساس فوق مستويات 101.85 إشارة على إمكانية استمرار الارتفاع لاختبار مستويات 104.37 دولار للبرميل، أما إغلاقها أدنى مستويات 98.63 فقد يدفعها ذلك للتراجع باتجاه 95.57 .
العملات المشفرة
تداولت أسعار البتكوين أفقياً على الرغم من التراجع الملحوظ بأسعار العملات التقليدية مقابل الدولار الأمريكي وعلى الرغم أيضاً من الأخبار السلبية باعلان إفلاس بعض المقرضين للعملات المشفرة . تجدر الإشارة إلى أن القيمة السوقية لقطاع العملات المشفرة هو حالياً 909 مليار دولار بعد أن وصل في نهاية العام الماضي لمستويات 3 ترليون دولار. من الناحية الفنية، قد يدفع إغلاق الشمعة اليومية أدنى 20500 إشارة على إمكانية عودة الأسعار لاختبار مستويات 17564 أما استمررها فوق 20500 فقد يعني ذلك المزيد من الحركة الأفقية الحالية وإمكانية الاتجاه لاختبار قمة 26 يونيو عند 21868 .
أسعار مؤشر الناسداك الأمريكي – الرسم البياني اليومي
في 30 يونيو صححت أسعار المؤشر اتجاهها الهابط لتشكل قاع أعلى عند مستويات عند 11649. و في الوقت الحالي، تختبر الأسعار خط الاتجاه الهابط الناشئ من 5 أبريل عند 15190 واختراقها لهذا الخط قد يدفعها لاختبار قمة 27 يونيو عند 12221 . ومن جهة ثانية فإن اسئناف الأسعار لاتجاهها الهابط و كسرها لقاع 16 يونيو 11028 قد يدفعها للتداول باتجاه قاع سبتمبر 2020 عند 10672